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Business & Information Systems Engineering

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High-Frequency-Trading

High-Frequency-Trading Technologies and Their Implications for Electronic Securities Trading

verfasst von: Prof. Dr. Peter Gomber, Dipl. Wirtsch.-Inf. Martin Haferkorn

Erschienen in: Business & Information Systems Engineering | Ausgabe 2/2013

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Excerpt

High-Frequency-Trading (HFT) has become quite prominent in public and academia after the May 6th, 2010 “Flash Crash” and in the context of the recent financial crisis. However, the public discussion is mostly based on generalizations instead of a well founded research-based point of view, and the terminology of electronic trading is often used indiscriminately. Literature defines HFT as a subset of Algorithmic Trading. Therefore, and to foster the understanding of these terms, we first describe Algorithmic Trading. Based on this definition we will then specify HFT. …

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Titel: High-Frequency-Trading
High-Frequency-Trading Technologies and Their Implications for Electronic Securities Trading
verfasst von: Prof. Dr. Peter Gomber
Dipl. Wirtsch.-Inf. Martin Haferkorn
Publikationsdatum: 01.04.2013
Verlag: SP Gabler Verlag
Erschienen in: Business & Information Systems Engineering / Ausgabe 2/2013
Print ISSN: 2363-7005
Elektronische ISSN: 1867-0202
DOI: https://doi.org/10.1007/s12599-013-0255-7

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