Erfolgsquellenanalyse bei schwankenden Zinssätzen

Um darzustellen, wie sich schwankende Zinssätze auf die Ergebnisbeiträge einer Bank auswirken, sei die nachstehende stark vereinfachte Zinsertragsbilanz (vgl. Abb. 6.1) betrachtet. Es soll angenommen werden, dass zu Beginn des Ausgangsjahres zwei Festzinskredite über jeweils 50 Mio. GE mit einer Laufzeit von 2 bzw. 3 Jahren vergeben werden. Diese werden mit gleichzeitig abgeschlossenen 3-Monats-Kundeneinlagen über insgesamt 100 Mio. GE refmanziert, die über den gesamten Betrachtungszeitraum in dem jeweils benötigten Umfang prolongiert oder substituiert werden. Der Kundenkreditzins beläuft sich auf 9,4% bei 2 Jahren Laufzeit und auf 9,6% bei 3-jähriger Vertragsdauer; die Kundeneinlagen verzinsen sich zu 7,5% p.a.