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Erschienen in:

2014 | OriginalPaper | Buchkapitel

6. Factoring und Verbriefung

verfasst von : Dr. Sven Brandt, Anna Rogge, Dr. Heiko Gemmel, Nico Neukam

Erschienen in: Finanzierungsstrategien im Mittelstand

Verlag: Springer Fachmedien Wiesbaden

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Aus

Zusammenfassung

Das Factoring hat sich in Deutschland in den vergangenen Jahrzehnten aus einem Nischendasein heraus zu einem gefragten Finanzierungsinstrument entwickelt. Zuletzt verzeichnete der Deutsche Factoring-Verband für das Jahr 2011 einen Umsatz der 26 vertretenen Factoring-Institute von 157,26 Mrd. € sowie einen Umsatzzuwachs unter diesen Instituten von 18,89 %. Schwerpunktbranchen des Factoring waren 2011 wie auch in den Vorjahren die Bereiche Handel/Handelsvermittlung, Dienstleistungen, Herstellung von Metallerzeugnissen/Maschinenbau, Ernährungsgewerbe sowie Metallerzeugung und -verarbeitung. Der Begriff ‚Factoring‘ findet seinen Ursprung in den USA, wo sich das sog. ‚Credit Factoring‘ als Form der Unternehmensfinanzierung neben dem ‚Agent Factoring‘, bei dem der Factor als Kommissionär mit Händlerfunktion auftritt, etabliert hat. In Deutschland versteht man unter Factoring im Allgemeinen den gewerbsmäßigen Ankauf von Forderungen eines Unternehmens aus Warenlieferung oder Dienstleistung unter Übernahme der Debitorenbuchhaltung und der Geltendmachung der angekauften Forderungen gegenüber den Drittschuldnern.

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Stumpf (2012), S. 1045.

Deutscher Factoring-Verband, Jahresbericht (2011), S. 4.

Deutscher Factoring-Verband, Jahresbericht (2011), S. 11.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 1.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 1, m. w. N.

Bette (1999), S. 17.

Busche (2012), Einleitung zu §§ 398 ff., Rn. 162.

v. Westphalen (2012), Rn. 1.

Bette (1999), S. 21.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 3.

Freitag/Mülbert (2011), § 488, Rn. 695.

v. Westphalen (2012), Rn. 6.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 21.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 14.

Freitag/Mülbert (2011), § 488, Rn. 696.

Bette (1999), S. 1; Stumpf (2012), S. 1045, 1050.

BGH NJW 1977, 2207, 2208; BGH NJW 1978, 1520, 1521.

v. Westphalen (2012), Rn. 9.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 41.

Stumpf (2012), S. 1045, 1047.

Bette (1999), S. 53.

Näher hierzu Martinek (2011), § 102, Rn. 32 ff.

Freitag/Mülbert (2011), § 488, Rn. 695.

BGH NJW 1972, 1715; BGH NJW 1977, 2207, 2208; BGH NJW 1980, 164, 165.

Grüneberg (2013), § 398 Rn. 40; Martinek (2011a), § 102, Rn. 44, m. w. N.

BGH NJW 1972, 1715.

Stumpf (2012), S. 1045, 1050.

Martinek (2011a, § 102, Rn. 46.

Brink (1997), S. 194; Bette (1999), S. 30; Martinek (2011a), § 102, Rn. 21; Stumpf (2012), S. 1045, 1047.

Busche (2012), Einleitung zu §§ 398 Rn. 136; Martinek (2011a), § 102, Rn. 21.

Berger (2012), Vorbemerkung zu § 488 ff. Rn. 20; Martinek (2011b), § 103, Rn. 1.

Gabler (2013) Stichwort: Forfaitierung., online im Internet: http://wirtschaftslexikon.gabler.de/Archiv/1386/forfaitierung-v8.html.

Siehe im Einzelnen Martinek (2011b), § 103 Rn. 31.

Berninghaus (2008), § 74 Rn. 12; Zahn (2008), Kap. Q Rn. 1.

Kroll/Schaub (2008), § 66 Rnr. 15 f.

Martinek (2011b) § 103, Rn. 31.

Zahn (2008), Kap. Q Rn. 3; siehe dazu im Einzelnen unten, Ziffer 6.1.5.

Schmalenbach (2009), Teil V Rn. 59 f.

Siehe im einzelnen Martinek (2011b), § 103 Rn. 14 ff. m. w. N.

So z. B. BGH, NJW 1994, 2483, 2484 für Exportfinanzierungen; allg. Berger (2012), Vorbemerkung zu § 488 ff. Rn. 20; Martinek (2011b), § 103 Rn. 14; Berninghaus (2008), § 74 Rn. 26 und Zahn (2008), Kap. Q, Rn. 16 für Leasingrefinanzierung.

So Canaris (1981), Rn. 1584.

Martinek (2011b), § 103, Rn. 5.

Berninghaus (2008), § 74 Rnr. 21 f.; Martinek (2011b), § 103, Rn. 5.

Gabler Wirtschaftslexikon, Stichwort: Forfaitierung, online im Internet: http://wirtschaftslexikon.gabler.de/Archiv/1386/forfaitierung-v8.html.

Martinek (2011b), § 103, Rn. 5.

Zeising (2007), S. 311, 312.

Tollmann (2012), Rn. 4.

Jahn (2011), § 114a Rn. 1; Paesler (2011), S. 75.

Jahn (2011), § 114a Rn. 13.

Geiger (2013), § 22 Rn. 1; Jahn (2011), § 114a Rn. 1, 10; Zeising (2007), S. 311.

Geiger (2013), § 22 Rn. 10.

Paesler (2011), S. 71; siehe zur speziellen insolvenzrechtlichen Problematik unten Ziffer 6.2.

Paesler (2011), S. 71 ff. mit weiteren Einzelheiten zu den verschiedenen Assetklassen.

Paesler (2011), S. 75.

Siehe dazu Martinek (2011a), § 102, Rn. 16.

Geiger (2013), § 22 Rn. 3.

Zu den Besonderheiten der Strukturen sog. Conduit-Programme siehe z. B. Geiger (2013), § 18 Rn. 7 f. und Paesler (2011), S. 75 f.

Geiger (2013), § 22 Rn. 3 ff.; Jahn (2011), § 114a Rn. 15h.

Geiger (2013), § 22 Rn. 5.

Geiger (2013), § 22 Rn. 6.

Jahn (2011), § 114a Rn. 4.

Zeising (2007), S. 311, 313.

Bette (1999), S. 215.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 49.

Siehe BGH NJW 1977, 2207, 2208.

BGH NJW 1978, 1972 ff.; BGH NJW 1982, 164; BGH NJW 1982, 571.

BGH NJW 1977, 2207, 2208 für zeitlich vorrangige echte Factoring-Globalzession; BGH NJW 1978, 1972, 1974 für zeitlich nachrangige echte Factoring-Globalzession.

Siehe BGH NJW 1978, 1972, 1973 f.

Siehe dazu oben Ziffer 6.1.3.

BGH NJW 1982, 164, 165 f.; Martinek (2011a), § 102, Rn. 69 ff.; kritisch Bette (1999), S. 227 ff.

Siehe im Einzelnen Martinek (2011aa), § 102, Rn. 70.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 71.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 101.

BGH NJW 1980, 772.

Martinek (2011a), § 102, Rn. 103 f.; Canaris (1981), Rn. 1689.

Verordnung (EG) Nr. 593/2008 des Europäischen Parlaments und des Rates vom 17. Juni 2008 über das auf vertragliche Schuldverhältnisse anzuwendende Recht (Rom I).

Hausmann (2011), Art 14 Rom I-VO Rn. 55.

Siehe Thorn (2013) Rom I 14 Rn. 6; Hausmann (2011) Art. 14 Rom I-VO Rn. 56 m. w. N; so auch der BGH zu dem Art. 14 Abs. 2 entsprechenden Art. 33 Abs. 2 EGBGB (inzwischen weggefallen und durch die Rom I-VO ersetzt) für das Rangverhältnis konkurrierender Mehrfachabtretungen: BGH NJW 1991, 637.

Martiny (2010), VO (EG) 593/2008 Art. 14 Rn. 34.

So z. B. Hausmann (2011), Rom I-VO Art 14 Rn. 71.

So wohl Martiny (2010), VO (EG) 593/2008 Art. 14 Rn. 35.

United Nations Convention on the Assignment of Receivables in International Trade, New York 2004.

Martiny (2010), VO (EG) 593/2008 Art. 14 Rn. 35.

Hausmann (2011), Rom I-VO Art 14 Rn. 71.

BGH ZIP 2002, 1093, 1095.

BGHZ 150, 353, 364.

Balthasar (2012), Rn. 59.

Eckert (2008), § 108 Rn. 212.

Vgl. etwa Moody’s Investors Service, Insolvency-Related Lease Termination Risks in German Lease ABS Transactions, 4.2.2013, S. 3.

Ringstmeister (2010), § 14 Rn. 28.

BGH WM 1991, 554, 556; BGHZ 72, 15, 22.

vgl. 6.1.2

BGHZ 72, 15, 21.

BFHE 231, 210.

Vgl. zum Diskussionsstand Geiger (2013), § 22 Rn. 31 ff.

BGHZ 150, 122 ff.

Geiger (2013), § 22 Rn. 46.

BGBl. I 2005, S. 2809, 2813.

Vgl. Brandt (2011), §§ 22a-o.

100

Pannen/Wolff (2006), S. 52, 57; Brandt (2011), §§ 22a-o Rn. 3.

101

Pannen/Wolff (2006), S. 52, 54.

102

Fleckner (2006), S. 697, 699 f.; Brandt (2011), §§ 22a-o Rn. 45.

103

Geiger (2013), § 18 Rn. 35.

104

Brandt (2011) §§ 22a-o Rn. 45.

105

Siehe dazu oben Ziffer 6.1.7.

106

Näher hierzu Geiger (2013), § 22 Rn. 41.

107

Konesny/Engelhard (2011) § 19, Rn. 81.

108

Konesny/Engelhard (2011) § 19, Rn. 81; Auerbach (2013), § 19 Rnr. 150; für Forfaitierungen siehe Berninghaus (2008), § 74 Rnr. 23.

109

Auerbach (2013), § 19 Rnr. 149.

110

Näher hierzu Freitag/Mülbert (2011), § 488 Rn. 716.

111

Mihm (2011), S. 111.

112

Schmeisser (2007), S. 169, 171.

113

Stumpf (2012), S. 1045, 1049.

114

Zeising (2007), S. 311, 312.

115

IDW Stellungnahme zur Rechnungslegung: Zweifelsfragen der Bilanzierung von asset backed securities-Gestaltungen und ähnlichen Transaktionen (IDW RS HFA 8), Stand: 09.12.2003, WPg 21/2002, S. 1151 ff., FN-IDW 11/2002, S. 640 ff.; WPg 4/2004, S. 138, FN-IDW 1-2/2004, S. 28 f.

116

IDW RS HFA 8, Tz (7).

117

IDW RS HFA 8, Tz (8).

118

IDW RS HFA 8, Tz (9).

119

IDW RS HFA 8, Tz (22).

120

IDW RS HFA 8, Tz (23).

121

BFH Urteil vom 8. 11. 2000 – I R 37/99, BFHE 193, 416; BFH Urteil vom 26. 8. 2010 – I R 17/09, BB 2011, 109 ff.

122

BFH Urteil vom 26. 8. 2010 – I R 17/09, BB 2011, 109, 110.

123

BFH Urteil vom 26. 8. 2010 – I R 17/09, BB 2011, 109.

124

BFH Urteil vom 26. 8. 2010 – I R 17/09, BB 2011, 109, 111.

125

BFH Urteil vom 26. 8. 2010 – I R 17/09, BB 2011, 109, 111.

126

IDW RS HFA 8, Tz (19).

127

Verordnung (EG) Nr. 1606/2002 des europäischen Parlaments und des Rates vom 19. Juli 2002 betreffend die Anwendung internationaler Rechnungslegungsstandards, Abl. L 243 v. 11.9.2002, S. 1 ff.

128

Arlt (2009), S. 287.

129

WPg 15/2006, S. 973 ff., FN-IDW 8/2006, S. 515 ff.

130

Krumnow/Sprißler (2004), IAS 39, Tz. 156.

131

Arlt (2009), S. 290.

132

Arlt (2009), S. 290.

133

IDW RS HFA 9, Tz (177 f.).

134

Arlt (2009), S. 291.

135

vgl. 6.1.5

136

Krumnow/Sprißler (2004), IAS 39, Tz. 162.

137

Arlt (2009), S. 291.

138

IDW RS HFA 9, Tz (158).

139

IDW RS HFA 9, Tz (161).

140

IDW RS HFA 9, Tz (164).

141

BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2009, 718, Rz. 14 sowie Schreiben vom 9. Januar 1996, IV B 2-S 2170-135/95, BStBl. I 1996, 9.

142

BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2009, 718, Rn. 29.

143

Buciek (2013), § 5 EStG Rz.740 „Factoring“.

144

BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2008, 718, Rz. 14 und 29 f.

145

Einführend: Loschelder (2012), § 4h EStG Rn. 1, sowie Frotscher (2013), § 8a KStG Rn. 2 ff.

146

BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2008, 718, 30.

147

Vgl. BFH, Urteil vom 6.6.2013, IV R 28/10, BFH/NV 2013, 1810, Rn. 30 a. E.

148

Vgl. Gleich lautende Erlasse der obersten Finanzbehörden der Länder vom 2. Juli 2012, BStBl. I 2012, 630, Rn. 23: zu Wertermittlungskosten oder vergleichbaren Gebühren.

149

Hofmeister (2013), § 8 GewStG Rn. 104. Unter bestimmten Voraussetzungen besteht eine entsprechende Begünstigung auch für Pfandleiher, Gewerbebetriebe, die ausschließlich bestimmte Asset-Backed-Securities-Geschäfte betreiben, Finanzdienstleistungsinstitute i. S. des § 1 Abs. 1 a KWG (insbes. Leasing- und Factoringunternehmen) und Zahlungsinstitute i. S. des § 1 Abs. 1 Nr. 5 Zahlungsdiensteaufsichtsgesetzes (ZAG) (siehe teilweise dazu noch unten).

150

BMF-Schreiben vom 9. Januar 1996, IV B 2-S 2170-135/95, BStBl. I 1996, 9.

151

BMF-Schreiben vom 9. Januar 1996, IV B 2-S 2170-135/95, BStBl. I 1996, 9.

152

Schnitter (2013), § 8 GewStG Rn. 36.

153

BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2008, 718, Rz. 14.

154

Gleich lautende Erlasse der obersten Finanzbehörden der Länder vom 2. Juli 2012, BStBl. I 2012, 630, Rn. 23.

155

Buciek (2013) § 5 EStG Rz. 740 „Factoring“.

156

Zum Ganzen: Buciek (2013) a. a. O.

157

BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2009, 718, Rz. 14.

158

Im Einzelnen: BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2009, 718, Rz. 14.

159

Gleichlautender Erlass betr. Anwendungsfragen zur Hinzurechnung von Finanzierungsanteilen nach § 8 Nr. 1 GewStG vom 2. Juli 2012, BStBl. I 2012, S. 654, Rn. 23. Vgl. auch BFH, Urteil vom 6.6.2013, IV R 28/10, BFH/NV 2013, 1810, Rn. 35 – noch zur Rechtslage vor Geltung von § 8 Nr. 1 Satz 2 GewStG ergangen (bis 2008), geht der BFH im orbiter dictum auf die Regelungswirkung des „neuen“ § 8 Nr. 1 Satz 2 GewStG ein.

160

Gleichlautender Erlass betr. Anwendungsfragen zur Hinzurechnung von Finanzierungsanteilen nach § 8 Nr. 1 GewStG vom 2. Juli 2012, BStBl. I 2012, S. 654, Rn. 23.

161

BMF-Schreiben vom 9. Januar 1996, IV B 2-S 2170-135/95, BStBl. I 1996, 9.

162

Gleichlautender Erlass betr. Anwendungsfragen zur Hinzurechnung von Finanzierungsanteilen nach § 8 Nr. 1 GewStG vom 2. Juli 2012, BStBl. I 2012, S. 654, Rn. 23.

163

BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2009, 718, Rn. 14.

164

Im Einzelnen: BMF-Schreiben vom 5. Juli 2008, IV C/ – S 2742-a/07/10001, BStBl. I 2009, 718, Rz. 14.

165

H 5.6 „Forfaitierung von Forderungen aus Leasing-Verträgen“ EStR 2012. Das Forfaitierungsgeschäft erfasst insoweit nur eine zukünftig entstehende Forderung. Diese hat für den Forfaitierungskäufer regelmäßig nur Sicherungscharakter. Deshalb sind die Forfaitierungserlöse für den Forfaitierungsverkäufer keine Erträge aus künftigen Perioden.

166

H 5.6 „Forfaitierung von Forderungen aus Leasing-Verträgen“ EStR 2012.

167

Gleichlautender Erlass betr. Anwendungsfragen zur Hinzurechnung von Finanzierungsanteilen nach § 8 Nr. 1 GewStG vom 2. Juli 2012, BStBl. I 2012, S. 654, Rn. 23.

168

Dazu oben unter 6.5.1.2.

169

Beim Originator würde dementsprechend freilich unter die Zinsschranke fallender Zinsaufwand anfallen.

170

§ 8 Abs. 1 Satz 1 KStG i. V. m § 4h Abs. 2 Buchst. b EStG.

171

§ 4h Abs. 3 Satz 5 EStG; vgl. auch BMF-Schreiben vom 4. Juli 2008, BStBl. 2008, 718, Rn. 59.

172

BMF-Schreiben vom 4. Juli 2008, BStBl. 2008, 718, Rn. 67.

173

Bundestagsdrucks. 16/4841, 50.

174

Förster (2009), Exkurs § 4h EStG Rn. 166. Zum Streitstand: Möhlenbrock/Pung (2010), § 8a Rn. 83. Vgl. auch: Hick (2010), § 4h EStG Rn. 89.

175

Letzteres wäre nicht der Fall, wenn die Zinsschranke greift und daher für die Ermittlung des Gewinns ein bestimmter Teil der Zinsaufwendungen nicht abgezogen werden konnte.

176

Zu Factoring und Forfaitierung: Gleichlautender Erlass betr. Anwendungsfragen zur Hinzurechnung von Finanzierungsanteilen nach § 8 Nr. 1 GewStG vom 2. Juli 2012, BStBl. I 2012, S. 654, Rn. 23.

177

Zu den weiteren Voraussetzungen etwa: Hofmeister (2013) § 8 GewStG Rz. 96 ff.

178

BFH, Urteil vom 23.1.1991, I R 22/90, BStBl. II 1991, 554, Rn. 18.

179

Gersch (2012), § 10 Rn. 2.

180

Vgl. Thielo/Szentpetery (2008), S. 1985 ff.

181

Birk (2006) § 10 AO Rn. 27 mit Hinweis auf: Schmid/Dammer (2001), S. 3; Häuselmann/Hechler (1999) S. 35.

182

Vgl. zu letzterem die Ausführungen unten zur Umsatzsteuer bei der Verbriefung.

183

Vgl. Gersch (2012), § 13 Rn. 2.

184

Häuselmann/Hechler (1999), S. 36 f.; kritisch: Thielo/Szentpetery (2008), S. 1986 f.

185

R 2.9 Abs. 1 Satz 1, 3 GewStR 2009.

186

Etwa Heidner (2013), § 4 Nr. 8 Rn. 21.

187

EuGH, Urteil vom 26.6.2003, Rs. C-305/01, DStR 2003, 1253 ff.

188

BFH, Urteil vom 4.9.2003, V R 34/99, BStBl. II 2004, 667.

189

Zuvor wurde zwischen echtem und unechten Factoring unterschieden: vgl. etwa BFH, Urteil vom 10. Dezember 1981, V R 75/76, BStBl. II 1982, 200.

190

EuGH, Urteil vom 26.6.2003, Rs. C-305/01, Rn. 49, DStR 2003, 1253 ff. sowie BFH, Urteil vom 4.9.2003, V R 34/99, BStBl. II 2004, 667; Urteil vom 15.5.2012, XI R 28/10, DStR 2012, 1746 ff.

191

Vgl. EuGH, Urteil vom 26.6.2003, Rs. C-305/01, Rn. 77, DStR 2003, 1253 ff. sowie Heidner (2013), a. a. O.

192

Vgl. BFH, Urteil vom 4.9.2003, V R 34/99, BStBl. II 2004, 667; Urteil vom 15.5.2012, XI R 28/10, DStR 2012, 1746 ff.

193

Vgl. EuGH, Urteil vom 26.6.2003, Rs. C-305/01, Rz. 77, DStR 2003, 1253 ff. – zu Art. 13 Teil B Buchst. d Nr. 3 der Sechsten Richtlinie 77/388/EWG) Zur umsatzsteuerlichen Behandlung von mit der Factoringleistung (gegebenenfalls) einhergehenden weiteren Leistungselementen des Factors (Kreditierung, Garantieleistungen) sogleich in diesem Abschnitt.

194

Die „Einziehung von Forderungen“ ist ausdrücklich von dieser Steuerbefreiung ausgenommen, § 4 Nr. 8 Buchst. c Halbsatz 2 UStG.

195

BFH, Urteil vom 4.9.2003, V R 34/99, BStBl. II 2004, 667; vielmehr dürfte es sich um eine nicht steuerbare Leistungsbeistellung handeln (Philipowski (2013), § 4 Nr. 8 Anm. 206); vgl. auch Korf (2011), S. 961 – „beistellungsähnliches Geschäft“.

196

Vgl. Wäger (2003), S. 407.

197

Etwa Stumpf (2012), S. 1049.

198

Eine Aufteilung kann aber in Betracht kommen, wenn die verkauften Forderungen teilweise aus steuerpflichtigen und teilweise aus steuerfreien Umsätzen des Anschlusskunden stammen.

199

Zunächst mit BMF-Schreiben vom 3. Juni 2004, BStBl. I 2044, 737, das mittlerweile Eingang in den Umsatzsteuer-Anwendungserlass (UStAE) unter Abschn. 2.4 gefunden hat.

200

Abschn. 2.4 Abs. 1 Satz 1 UStAE.

201

Abschn. 2.4 Abs. 2, Abs. 3 Satz 4, Abs. 5 UStAE.

202

Abschn. 2.4 Abs. 4 Satz 1 UStAE.

203

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 4 Satz 4 UStAE.

204

Abschn. 2.4 Abs. 4 Satz 5 UStAE.

205

Abschn. 2.4 Satz 6 UStAE.

206

BFH, Urteil vom 15. Mai 2012, XI R 28/10, DStR 2012, 1746 ff.; zuvor bereits Hessisches FG, Urteil vom 26. Januar 2010, 6 K 2933/07, EFG 2010, 907 ff. (n.rk., Revision anhängig beim BFH unter Az. V R 8/10).

207

BFH, Urteil vom 15. Mai 2012, XI R 28/10, DStR 2012, 1746 ff.

208

BFH, Urteil vom 10. Dezember 1981, V R 75/76, BStBl. II 1982, 200.

209

Vgl. etwa EuGH, Urteil vom 25. Februar 1999, C-349/96, „Card Protection Plan“, Slg. 1999, I-973.

210

A. A. Leicht (2012), S. 381.

211

Dazu bereits oben unter 6.1.3.

212

EuGH, Urteil vom 26.6.2003, C-305/01, Rz. 54 f., DStR 2003, 1253 ff.

213

Vgl. BFH, EuGH-Vorlage, vom 10. Dezember 2009, V R 18/08, BStBl. II 2010, 654 unter Berufung auf EuGH, Urteil vom 25. Mai 1993, C-18/92, „Bally“, Slg. 1993, I-2871.

214

BFH, a. a. O.

215

In der auf die Vorlage des BFH folgenden Entscheidung des EuGH kam es auf das Vorliegen einer steuerfreien Garantieleistung durch einen Factor nicht mehr an, vgl. EuGH, Urteil vom 27. Oktober 2011, C-93/10, ABl. EU 2011, Nr C 370, 12; DStR 2011, 2093 ff. Diese Entscheidung wird verbreitet auch als GFKL-Entscheidung bezeichnet.

216

Dazu im Einzelnen noch sogleich im nächsten Abschnitt.

217

Nach Auffassung des BFH spreche das Fehlen eines gesonderten Entgelts für den Forderungseinzug sowie der Umstand, dass es dem Forderungsverkäufer beim Verkauf von zahlungsgestörten Forderungen letztlich nur auf die Höhe des Forderungskaufpreises ankomme, dafür, dass die Entlastung vom Forderungseinzug nur als Nebenleistung zur steuerfreien Hauptleistung „Garantieleistung“ ist, BFH, EuGH-Vorlage, vom 10. Dezember 2009, V R 18/08, BStBl. II 2010, 654.

218

Wird auf die Steuerbefreiung ausdrücklich nur für den Fall verzichtet, dass die Finanzverwaltung das Vorliegen einer steuerfreien Garantieleistung bejaht, droht der Verzicht ins Leere zu gehen, vgl. OFD Niedersachsen, Verfügung vom 14. Februar 2013, S 7198-117-St 173.

219

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 6 Satz 1 UStAE.

220

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 6 Satz 2 UStAE.

221

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 7 Satz 1 und 2 UStAE.

222

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 8 Satz 2 UStAE.

223

So auch Hessisches FG, Urteil vom 26. Januar 2010, 6 K 2933/07, EFG 2010, 907 ff. (n.rk., Revision anhängig beim BFH unter Az. V R 8/10).

224

EuGH, Urteil vom 27. Oktober 2011, C-93/10, ABl. EU 2011, Nr C 370, 12; DStR 2011, 2093 ff.

225

BFH, Urteil vom 26. Januar 2012, V R 18/08, DStR 2012, 513 ff.

226

EuGH, a. a. O., Rz. 26.

227

EuGH, a. a. O.

228

Nur in Ausnahmefällen wird ein variabler Discount vereinbart worden sein.

229

Liegt ein Reverse-Charge Fall (§ 13b UStG) vor, bei dem der Leistungsempfänger Steuerschuldner der Umsatzsteuer ist, so scheidet die Anwendbarkeit von § 13c UStG auf den Factor aus.

230

Abschn. 13c.1 Abs. 27 Satz 1 UStAE.

231

Abschn. 13c.1 Abs. 27 Satz 2 UStAE.

232

Abschn. 13c.1 Abs. 27 Satz 3 UStAE mit Verweis auf Abschn. 13c.1 Abs. 20 bis 26 UStAE.

233

Vgl. Hahne (2004), S. 635.

234

Vgl. Hahne (2004), S. 636.

235

Stadie (2012), § 13c Rn. 10.

236

Abschn. 2.4 Abs. 2 Satz 1 UStAE.

237

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 3 Satz 4 f. UStAE.

238

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 3 Satz 6 UStAE.

239

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 3 Satz 7 UStAE.

240

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 5 Satz 2 UStAE.

241

Vgl. Abschn. 2.4 Abs. 5 Satz 3 und 4 UStAE.

242

Vgl. zum Beispiel die Ausführungen des BFH und EuGH zu ‚non performing loans‘.

243

Abschn. 13c.1 Abs. 27 Satz 1 UStAE.

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Titel: Factoring und Verbriefung
verfasst von: Dr. Sven Brandt
Anna Rogge
Dr. Heiko Gemmel
Nico Neukam
Verlag: Springer Fachmedien Wiesbaden
Buch: Finanzierungsstrategien im Mittelstand
Print ISBN: 978-3-658-00038-7

Electronic ISBN: 978-3-658-00039-4

Copyright-Jahr: 2014
DOI: https://doi.org/10.1007/978-3-658-00039-4_6

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