27. Steuerungsmöglichkeiten und Auswirkungen der Net Stable Funding Ratio

Das Kapitel untersucht die Steuerungsmöglichkeiten und Auswirkungen der Net Stable Funding Ratio (NSFR), einem regulatorischen Mindeststandard zur Sicherstellung der langfristigen Liquidität von Banken. Die NSFR wurde als Reaktion auf die Finanzkrise 2008 eingeführt, um die Fristenkongruenz zwischen Vermögenswerten und Refinanzierungsmitteln sicherzustellen. Die NSFR betrachtet die Liquiditätsstruktur über einen Zeitraum von einem Jahr und zielt darauf ab, das Refinanzierungsrisiko zu reduzieren und die Widerstandsfähigkeit der Banken gegenüber strukturellen Liquiditätsengpässen zu erhöhen. Das Kapitel erläutert die Berechnung der NSFR, die verschiedenen Gewichtungsfaktoren für ASF (Available Stable Funding) und RSF (Required Stable Funding), und diskutiert Steuerungsmaßnahmen wie Bilanzverlängerung, Bilanzverkürzung und Maßnahmen ohne Bilanzveränderungen. Besonders hervorhebenswert ist die detaillierte Darstellung der Auswirkungen der NSFR auf die GuV und die kritische Würdigung der potenziellen Nebeneffekte auf den Interbankenmarkt und die Realwirtschaft. Das Kapitel schließt mit einem Fazit, das die Notwendigkeit einer langfristigen und strategischen Planung der Liquiditätssituation betont und die Integration der NSFR mit anderen Liquiditätssteuerungskennzahlen empfiehlt.