Zentrale Bestandteile von Kreditengagements in der finanzwirtschaftlichen Praxis — Eine empirische Analyse von Kreditakten eines deutschen Kreditinstituts

Nachdem in Kapitel 2, die in der vorliegenden Arbeit betrachteten, vier zentralen Bestandteile von Kreditengagements aus Sicht der finanzwirtschaftlichen Theorie beleuchtet wurden, dient Kapitel 3 der empirischen Analyse der Determinanten dieser Bestandteile. Dabei konnte auf einen vom Verfasser bei einem deutschen Kreditinstitut eigenhändig erhobenen Datensatz zurückgegriffen werden. Der Datensatz wird in Kapitel 3.1 vorgestellt und erläutert. Außerdem erfolgt in diesem Abschnitt die Darstellung der Erhebungsmethodik. In Kapitel 3.2 werden die zentralen Bestandteile von Kreditengagements unter der Voraussetzung analysiert, daß immer nur ein Vertragsbestandteil alleine zwischen Bank und Kunden festgelegt wird, während die anderen Komponenten als gegeben angesehen werden. Diese Vorgehensweise folgt der augenblicklich in der empirischen Forschung üblichen Annahme, daß die Bestandteile nicht simultan in einem Verhandlungsprozeß zwischen Bank und Kunden vereinbart werden.163, 164 Sofern die Elemente von Kreditengagements jedoch simultan bestimmt werden, hat dies Konsequenzen für die ökonometrische Analyse des Datensatzes. Bei Durchführung von Regressionen, korrelieren dann die Bestandteile von Kreditengagements mit den Störtermen der verschiedenen Regressionsgleichungen. Wird diese Tatsache nicht berücksichtigt, entsteht ein „Simultaneous-Equation Bias“, das heißt es ergeben sich inkonsistente Schätzer der Regressionskoeffizienten.165 Aus diesem Grund thematisiert Kapitel 3.3 die Frage nach der simultanen Bestimmung der Komponenten von Kreditengagements im vorliegenden Datensatz.